Финансы. Бухгалтерский учет. Рубрика в журнале - Вестник Волгоградского государственного университета. Экономика
Особенности проявления категории "надежность банка" и существующие проблемы по ее оценке
Статья научная
В статье рассматриваются различные подходы к определению надежности банка в увязке с его устойчивостью. Выявлены существующие проблемы по оценке уровня надежности россий- ских банков и обозначены направления по их преодолению.
Бесплатно
Особенности управления структурой источников финансирования российских предприятий
Статья научная
Обоснована оптимальная структура источников финансирования российских предприя- тий, выявлены факторы, влияющие на стоимость компании, предложены мероприятия по мони- торингу эффективности управления капиталом.
Бесплатно
Особенности формирования и деятельности банковских конгломератов в России
Статья научная
В данном исследовании приводится эмпирический анализ формирования и деятельности банковских конгломератов в России. Банковский конгломерат включает в себя банки, собственниками которых является одна группа лиц. Существование банковских конгломератов объясняется возможностью диверсификации кредитных рисков, более высокой управляемостью бизнес-процессами, а также специализацией на перспективных направлениях банковской деятельности. По состоянию на 1 января 2014 г. в России действовало 44 конгломерата, сформированных из 118 коммерческих банков. Большинство конгломератов входят в инвестиционно-финансовые холдинги, а составляющие их банки развивают одновременно розничное и корпоративное направления деятельности. Такие банки имеют более высокую рентабельность и операционную эффективность по сравнению с банковским сектором в целом. Автором проведен анализ изменения показателей рыночной концентрации с учетом факта существования банковских конгломератов. В работе показано, что, наряду с организационно-экономическими выгодами для собственников, конгломерация банков несет в себе системные риски стабильности финансовой системы.
Бесплатно
Особенности формирования финансовых резервов в банковских и небанковских кредитных организациях
Статья научная
В статье дается описание резервов, которые формируются в банковских и небанковских кредитных организациях, демонстрируются их отличия и сходства, приводятся аргументы, лежащие в основе отнесения разных резервов к категории бухгалтерских, а также совершенных или несовершенных. Резервы кредитных организаций (за исключением НКО - генеральных агентов) создаются в соответствии с обязательными резервными требованиями ЦБ РФ и относятся к совершенным резервам, сформированным по усеченному страховому принципу. Страховые резервы в Агентстве по страхованию вкладов формируются только банками, относятся к совершенным страховым резервам, построенным по рисковому принципу. Нецелевые резервы, формируемые в связи с временным образованием избыточных средств на счетах кредитных организаций, относятся к совершенным резервам. Бухгалтерские резервы, формируемые кредитными организациями на основании положений Банка России № 590-П и 283-П, относятся к несовершенным резервам. Актуальность данной статьи обусловлена потребностью финансовой науки в корректных описаниях финансовых резервов, создаваемых в банках и небанковских кредитных организациях (НКО). Множественность резервов в кредитной сфере определяется функциональными особенностями организаций, которые ее образуют, подходами финансового регулятора к целям, ограничениям, способам формирования и использования резервов, законодательными императивами по определению их размеров и методик их расчета, а также мотивами собственников кредитных организаций к их созданию. Все эти аспекты должны включаться в план научного наблюдения. Факты, выявленные в этом процессе, позволяют сформировать перечень необходимых признаков, максимально точно отражающих природу резервов в кредитной сфере экономики.
Бесплатно
Отражение расходов на аутсорсинг в бухгалтерском и налоговом учете
Статья научная
Исследованы преимущества, недостатки и перспективы применения аутсорсинга в России. Определены направления, правовые основы, варианты ведения бухгалтерского и налогового учета в сфере использования аутсорсинга. Обозначены проблемы отражения расходов на аутсорсинг в действующей системе учета и предложены варианты их решения.
Бесплатно
Оценка влияния современных процессов в экономике на деятельность фондов целевого капитала
Статья научная
Фонд целевого капитала наращивает свою значимость как источник финансирования высшего учебного заведения, а следовательно, исследование деятельности эндаументов является актуальной задачей. Современное состояние экономики в России чаще всего характеризуется как кризисное. В статье поставлена задача оценить состояние фондов целевого капитала в кризисных условиях, сложившихся под действиями санкций, низких нефтяных котировок и иных факторов, а также проанализировать доходность фондов целевого капитала в этот период. Проведенное исследование показало, что замедление роста экономики отразилось на деятельности эндаумент-фондов. Доходность инвестиционных стратегий значительно снизилась по сравнению с предшествующими периодами. Проведенная оценка влияния различных экономических и политических факторов на деятельность фондов целевого капитала позволяет выявить их слабые места и обосновывает необходимость формирования новых подходов в работе эндаумент-фондов. Главная из проблем, по мнению автора, заключается в отсутствие возможности инвестировать в высокодоходные финансовые инструменты (вложения во фьючерсы, опционы и т. д.). Поэтому в годы экономической нестабильности управляющим компаниям сложнее сбалансировать доходность инвестиционных портфелей фондов целевого капитала. По результатам исследования от тридцати фондов целевого капитала доходность за 2014 г. составила 4,68 %, что не превысило показателей инфляции. Финансовые потрясения в мире нашли свое отражение и в деятельности фондов целевого капитала. Тем самым породив необходимость формирования новых подходов в работе эндаумент-фондов, которые позволили бы им преодолеть существующие проблемы и быть более устойчивыми в будущем.
Бесплатно
Статья научная
В статье представлена регрессионная модель, отражающая рациональность финансового поведения домохозяйств и позволяющая выявить территории с низким и высоким уровнем финансовой грамотности населения, являющегося одним из показателей развитости финансового сектора. Построение модели основано на сопоставлении статистических данных о социально-экономическом положении дел 38 муниципальных образований Волгоградской области и уровня финансовой грамотности их жителей, прослеженных за три года и представляющих собой панельные данные. В работе показано, что уровень финансовой грамотности населения, использующийся в качестве индикатора положения дел в финансовой сфере той или иной территории, не является абсолютно непредсказуемой величиной. Он зависит от вполне объективных обстоятельств: уровня демографической и социальной нагрузки на государственные и муниципальные структуры, активности руководства по увеличению доходов муниципальных бюджетов, числа финансовых организаций, материального достатка населения, его предпринимательской активности, готовности самостоятельного решения жилищного вопроса и заинтересованности в повышении уровня собственных знаний. Следовательно, этот уровень может быть не только определен или спрогнозирован, но и может быть скорректирован органами власти и представителями бизнес-структур с помощью их рычагов влияния - кредитно-финансовой, социальной политики и т. д. Расчет показателя уровня финансовой грамотности на основе полученной модели может быть использован при оценке инвестиционной привлекательности территории. Построение рейтинга позволит выработать эффективные управленческие решения как представителями предпринимательской среды при открытии новых филиалов или выводе на рынок новых финансовых продуктов и услуг, так и представителями регионального и муниципального руководства, чьей целью является повышение качества жизни и уровня финансового благосостояния населения.
Бесплатно
Оценка доступности и надежности источников финансирования компании
Статья научная
В условиях рыночной экономики поиск доступных и надежных источников финансирования компании приобретает особую актуальность, соответственно при оптимизации структуры капитала целесообразно учитывать характеристики финансовых ресурсов. В предлагаемой статье обоснован расчет интегрального показателя доступности и надежности источников финансирования компаний, предложен алгоритм выбора финансовых ресурсов.
Бесплатно
Оценка кредитного поля коммерческого банка на стадии планирования кредитных операций
Статья научная
Статья посвящена анализу кредитного поля коммерческого банка на уровне планирования кредитных сделок. Автором рассмотрены такие статусные плоскости кредитного поля, как: кредитный потенциал банка, количество кредитных заявок, кредитоспособность заемщиков, качество заключенных кредитных договоров; а также сформулированы основы определения их рейтинга для построения статусного профиля кредитного поля коммерческого банка.
Бесплатно
Статья научная
Наблюдаемый спад в экономике России ведет к росту невозврата ссудной задолженности. Это свидетельствует о необходимости изучения кредитного риска и поиска возможности его снижения. В связи с этим представляет интерес исследование кредитного риска ипотечного кредитования, так как в последние годы возросла популярность ипотеки как долгосрочного актива банка. В статье осуществлена оценка кредитного риска портфеля ипотечных кредитов с помощью коэффициентного метода. Проведенный анализ позволил рассмотреть динамику уровня кредитного риска, а также выявил существующую возможность дополнительного сокращения риска операции ипотечного кредитования за счет изменения структуры отчисляемых резервов. В работе предлагается новая структура категорий качества ссуд, которая заключается в изменении качества и количества кредитных позиций с пяти до восьми. Это позволяет при изменении статуса качества ссуды формировать резервы равномернее, прогнозировать их постепенное увеличение соразмерно действительному состоянию и положению заемщиков. Было отмечено, что рассматриваемая модель изменений структуры резервов дает возможность при сохранении уровня риска высвобождать денежные средства из резервов и использовать их в активных операциях банка, получая прибыль от их «работы», которая может быть направлена на покрытие убытков от реализации кредитного риска или на пополнение названных резервов.
Бесплатно
Параналоговая нагрузка как элемент фискальных обязательств хозяйствующего субъекта
Статья научная
В условиях дестабилизации экономического роста на передний план выходят вопросы поддержки и стимулирования деловой активности хозяйствующих субъектов. В этой связи одним из основных инструментов прямого воздействия является налоговая нагрузка, чутко мониторируемая финансовыми ведомствами. От ее объективного расчета и управления ею зависит привлекательность налоговой юрисдикции. Однако иногда возникают дополнительные скрытые платежи неналогового характера, которые не учитываются в стандартном показателе нагрузки, но вместе с тем порой оказывающие существенное влияние на фискальные расходы юридических и физических лиц. В статье проведен обзор основных определений, характеризующих величину платежей налогоплательщика перед государством: нагрузка, бремя, гнет, пресс и т. п. Представлены подходы российских и зарубежных методик по определению исследуемой величины. Уточнено, что помимо налоговой существует и постепенно растет неналоговая компонента нагрузки. Визуализирована последовательность взимания парафискального неналогового платежа. Исходя из этого сформулировано общее определение фискальной нагрузки, включающее в себя налоговую и неналоговую (параналоговую) составляющие. В завершении статьи авторами проводится оценка величины нагрузки по трем компонентам и формулируются выводы исследования.
Бесплатно
Пенсионное обеспечение граждан Российской Федерации: социальные риски
Статья научная
Формирование системы пенсионного обеспечения, обладающей целостностью, безопасностью, эффективностью и удовлетворяющей потребности граждан, является общественно значимой и научной задачей. Для ее решения необходимо не только ориентироваться на приоритеты стратегического планирования, но и осуществлять постоянный поиск методических инструментов, новых рычагов регулирования и способов управления, особенно в условиях возрастания всевозможных социальных рисков. Цель исследования - показать необходимость решения вопросов, связанных с идентификацией социальных рисков, оценкой их воздействия на пенсионное обеспечение граждан, что позволит дать четкое понимание эффективности применяемых механизмов государственного пенсионного страхования в Российской Федерации. На основе статистического, нормативного, экспертного, балансового методов, а также метода стресс-тестирования проводилось авторское исследование, что позволило оценить уровень социальных рисков одного из субъектов Российской Федерации. Основные полученные результаты исследования таковы: представлена актуальная статистика состояния пенсионного обеспечения российских граждан; предложен и апробирован метод стресс-тестирования к идентификации и оценке уровня социальных рисков; выделены ключевые факторы возникновения последних. В статье отражаются научные результаты, которые демонстрируют нормальный уровень социальных рисков и достаточность резервов в случае их усиления на примере конкретного субъекта. Основные выводы авторов доказывают необходимость управления социальными рисками и формирование эффективной системы пенсионного обеспечения российских граждан с учетом проведения предупреждающих мер. Снижение социальных рисков для населения позволит успешно проводить государственную политику и иметь гражданское доверие в будущем.
Бесплатно
Персональный бухгалтерский учет семьи как фактор повышения финансовой грамотности россиян
Статья научная
В современных условиях повышенного требования к уровню финансовой грамотности субъектов хозяйствования, вкупе с остро вставшей проблемой снижения уровня реальных располагаемых доходов граждан, на фоне затянувшегося финансово-экономического кризиса, актуальность эффективного управления личными финансами на уровне отдельно взятой семьи чрезвычайно высока. Авторами была выдвинута рабочая гипотеза о том, что принятие гибких управленческих решений в области личных финансов возможно на основе релевантной информации о фактах хозяйственной жизни семьи, аккумулируемой в системе персонального бухгалтерского учета. Проведенное теоретическое исследование в области дифференциации современного бухгалтерского учета позволило авторам определить место персонального бухгалтерского учета в системе счетоводства и счетоведения, представить его определение, цели, задачи и специфические признаки. В статье аргументировано сделан вывод о том, что персональный бухгалтерский учет семьи возможно представить как подвид управленческого учета, а следовательно, применить апробированный инструментарий управленческого учета в методических разработках ведения персонального бухгалтерского учета семьи. В этой связи авторами разработана и описана система бюджетов, включающая бюджет доходов, расходов, инвестиционно-сберегательный бюджет, позволяющая осуществлять текущее и стратегическое управление личными финансами семьи.
Бесплатно
Статья научная
Исследованы подходы к определению качественных характеристик учетной информации, обосновано их различие для видов учета и целевых запросов пользователей, дано авторское опре- деление понятий качества учетной информации, критерия и уровня качества. Структурирована система обеспечения качества учетной информации. Обоснована необходимость и выявлены преимущества внутренней стандартизации учета и отчетности как фактора повышения качества учетной информации в холдинговой компании. Разработана трехуровневая система внутреннего нормативного регулирования учетного процесса.
Бесплатно
Повышение стоимости компании: роль социальных инвестиций
Статья научная
Эффективная социальная политика бизнеса создает основу для развития инноваций и роста инвестиционной привлекательности и компаний, и экономики страны в целом. В работе обосно- вана цель и критерий социальных инвестиций компаний, выявлены направления уменьшения систематического и несистематического рисков для предприятий, показано влияние социальных инвестиций на изменение стоимости компаний.
Бесплатно
Повышение финансовой грамотности населения: методические аспекты измерения результатов
Статья научная
В статье анализируются индикаторы финансовой грамотности населения и характеристики ее уровней. Предлагаются методические рекомендации по оценке результативности расходов, направленных на реализацию проектов по повышению финансовой грамотности населения, заключающиеся в сопоставлении уровня жизни населения с достигнутым по результатам проекта уровнем его финансовой грамотности.
Бесплатно
Повышение финансовой грамотности: обзор международного опыта
Статья научная
Проведен обзор мирового опыта реализации программ по повышению финансовой грамотности населения: инициатив ОЭСР, программ отдельных стран. Сформулированы предложения по использованию мирового опыта для реализации пилотных проектов повышения финансовой грамотности в России.
Бесплатно
Повышение эффективности системы управления финансами агрохолдингов
Статья научная
Автором обобщен опыт регламентации финансовой деятельности и внедрения системы бюджетирования в агрохолдинге, раскрыты особенности мобилизации финансовых ресурсов. Предложены показатели оценки эффективности финансовой деятельности и меры совершенствования управления финансами в современных условиях.
Бесплатно
